创业初期家庭贷款巧解理财结

　　本期顾问：刘晓捷，建设银行北京前门支行个人银行经营管理中心副主任，金融理财师，保险代理人。

　　资产负债情况简单初期资本积累尤其重要

　　从王先生家庭资产负债表和收支情况表中(见表1)可以看出，王先生一家总资产不多，资产和负债情况也比较简单。由于近两年正处于事业上升期，王先生夫妇还没有要小孩的打算，计划两年内购买一辆10万元左右的经济型轿车。同时为应对未来的风险，计划购买相关商业保险。

　　认准了自己的

　　我们不难看出，王先生一家属于创业初期的典型家庭。

　　这种家庭目前在大城市十分常见，他们往往总资产不多，资产和负债情况也比较简单，家庭成员年龄结构较低，预期将来会有不错的收入，在日常生活中不会遇到太多的经济困难。

　　但对这种家庭而言，一开始的资本积累尤其重要，如果不重视日常点点滴滴的积累，在处理日常财务的时候不太在意的话，就会慢慢与重视理财的家庭拉开差距，这些差距也会逐渐体现在生活的品质上。(见表2)针对王先生家庭目前的财务现状，想要以现有收入达到其自己设定的理财目标有一定难度，如果处理不当可能会造成家庭短期的经济危机，因此遵从理财师的建议并严格执行尤为重要。

　　本次理财方案主要的特点是利用好贷款的杠杆效应，同时留存一定比例的投资资产，争取获得高于贷款利息的投资收入。

　　理财建议

　　1、巩固后防：妥善管理应急资金

　　应急资金的设立主要是为了应付家庭突发事件，一般应为每月日常生活支出的3～6倍，由于王先生一家货币资金本不充裕，留存3个月的支出(约1万元)即可。

　　应急资金一般以活期存款、短期定存或货币基金的形式存储，注重保持资金的流动性，保证遇到突发事件可以及时支取资金。

　　此外，王先生也可以通过积累个人信用额度或质押贷款的方式，需要使用资金时临时向银行拆借短期贷款。采取这种方式的优点是可以在应急资金留存不足时短期内形成充裕的现金流，但同时也会增加使用资金的成本。因此，建议王先生可事先大致预计一下，如果自己投资可获得多少投资收入；然后再计算一下拆入资金的成本，二者相较再做决定。

　　2、注重投资：加速投资资产升值

　　尽管王先生家庭目前只有1万元可用于投资，但因其月储蓄能力较强，只要合理分配进行投资也能够得到可观的收入。如果投资的年收益率能够达到6%，王先生1万元的投资资产和每月结余的2900元全部用于投资，那么两年后王先生的投资收入可接近5800元。

　　考虑到王先生家庭的财务状况，建议投资时应首先注意资金的流动性，尽量选用基金、人民币

　　3、贷款杠杆：巧解理财目标死结

　　按照目前的收支状况，王先生家庭每年可以结余34800元，但要达到其两年内购买一辆价值10万元左右家用车的目标，即使投资得当恐怕也困难重重。因此，如果王先生想要实现理财目标，必须配套使用另一种理财工具：贷款。

　　从理财的角度来看，贷款的作用主要体现在两个方面，第一个方面是通过贷款的方式增加投资资产，从而加大投资力度，创造大于贷款利息的投资收入，赚取投资收入和贷款利息支出之间的差额。显然，贷款理财的好处在于投资者不必为没有本金而着急，有没有本金、有多少本金都不是问题，只要能够做到投资收益大于贷款利息就会得到回报，正好比较适宜于王先生家庭这样在创业初期缺乏资本的投资。

　　此外，贷款理财还能增加可临时使用的现金实现理财目标，从而保证财务规划中完整资金链条不会断裂，因此建议王先生家庭通过贷款购入家用车。

　　王先生的妻子很快就会找到工作获得工作收入，王先生家庭偿还贷款应该不成问题，需要注意的是贷款期限的选择，建议以三年期贷款为宜。假设王先生首付5万元，贷款5万元，贷款年利率按照6.48%计算，三年贷款期间每月还款额为1524元。

　　鉴于王先生家庭目前尚有房贷需要偿还，建议可利用头两年时间偿还完住房贷款后再进行

　　4、杜绝风险：将保险进行到底

　　王先生已经比较注重家庭保障，但还需提醒的是，除了人身意外险，王先生家庭目前拥有的保障都是消费型的，因此仍需增加人寿保险等赔偿型的保险。此外，目前王先生是家庭中的经济支柱，所以要增加对自己的保险金额。同时现阶段的保险应该突出保障功能，以节约资金用于投资，等投资资产形成规模后可转投储蓄型保险以积累养老金。

　　假设每年保险投入5000元，那么购车后剩余资金为2万余元，每年可结余17712元，王先生的理财目标已可实现。同时，两年后王太太也应该工作并获得稳定的工作收入。

　　但理财的目标需要通过不断的实践来修正，随着生活品质的提高和通货膨胀的影响，以及日后生孩子、养老等理财目标的不断出现，建议王先生在家庭生活的不同阶段继续进行理财规划，使家人拥有健康而富足的财务人生。